در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت

کارگزاری فارابی

سهامداران در انتظار واکنش به محرک‌های قوی

محمدشکری / کارشناس بازارسرمایه شاخص‌کل بورس تهران درحالی‌که طی ‌ماه‌های گذشته خیز جدی صعود برداشته بود پس از مقاومت چند روزه در ارتفاع ۶/ ۱میلیون واحدی سرانجام نتوانست خود را از گرداب سطح مزبور نجات دهد. گرچه عبور از این مرز روانی بعد از ۵ هفته صعود متوالی تا حدودی قابل پیش‌بینی بود اما عقب‌نشینی دماسنج بازارسرمایه در نبرد با عوامل بنیادی و غیر بنیادی، انتظارات از پیشروی این شاخص را در روزهای اخیر به حداقل رسانده است.

این وضعیت که در تلاقی چند اتفاق مهم ایجاد‌شده همراه با انتشار عملکرد ضعیف زمستانی شرکت‌ها خروج بخشی از پول حقیقی را به‌دنبال داشته به‌طوری‌که برخی گمانه‌زنی‌ها از احتمال تداوم این وضعیت نه‌چندان خوشایند حکایت می‌کند. کفه سبک تقاضا نسبت به کفه سنگین عرضه که استارت آن از هفته آخر اردیبهشت‌ماه زده شد، برخی فرضیه‌ها از توقف حرکت بازارسرمایه از ریل صعودی را بیش از قبل قوت بخشیده است؛ این در حالی است که در فروردین ‌‌‌‌‌‌‌‌‌و اردیبهشت‌ماه شاخص‌‌‌‌‌‌‌‌‌کل بازار سهام توانسته بود گوی رقابت را از بازارهای موازی برباید و به‌صورت مقطعی موفق به فتح ابرکانال ۶/ ۱‌‌‌‌‌‌‌‌‌میلیون واحد شود، سطحی جنجالی که حتی بعد از قرارگرفتن بازار در مسیرریزشی ۹۹ در هیچ‌‌‌‌‌‌‌‌‌یک از موج‌های صعودی شاخص سهام به‌دست نیامده بود. قرارگرفتن مجدد دماسنج بورس تهران در مسیرکاهشی ارزش معاملات خرد روزانه نسبت به نیمه دوم اردیبهشت‌ماه آنهم بعد از مدت‌ها رکود، موجی از بدبینی‌های جدید نسبت به روند منفی این بازار را سبب شده است. عبور ارزش معاملات روزانه سهام از ۷هزارمیلیارد‌‌‌‌‌‌‌‌‌ تومان در هفته‌های در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت قبل و ایجاد خوش‌بینی‌های جدید در میان سرمایه‌گذاران این‌روزها به عاملی برای ترک سهامداران خرد و بخشی از حقیقی‌ها از گردونه معاملات شده است.

برهمین اساس و با توجه به ریزش‌های چندروز گذشته بازارسهام این سوال مطرح می‌شود که شرایط فوق در روزهای آتی نیز قابل‌تکرار است؟بررسی عملکرد روزهای اخیر سهامداران نشان می‌دهد بازار سرمایه نسبت به هفته‌های قبل با چند تهدید از بیرون و داخل این بازار مواجه است. تهدیداتی که می‌تواند در صورت تداوم به سرعت خروج هرچه بیشتر منابع از این بازار در کوتاه‌مدت منجر شود. روز گذشته نیز شاخص‌کل بورس تهران در پایان معاملات خود با بیش از۱۹هزار ‌‌‌‌‌‌‌‌‌واحد کاهش در ارتفاع یک‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌میلیون و ۵۳۴‌هزار واحدی قرار گرفت. آنطور که به‌نظر می‌رسد معامله‌گران با اشراف بر ریسک‌های تهدیدکننده بازار حاضر نیستند از لاک دفاعی بیرون بیایند. در هفته گذشته نیز همین اتفاق افتاد و بازار در چرخشی متفاوت از ریل صعودی خارج شد.

در به‌وجود آمدن اتفاقات هفته قبل انتشار برخی اخبار مربوط به پالایشی‌ها، گزارش‌‌‌‌‌‌‌‌‌های خارج از انتظار دسته‌ای از شرکت‌ها، شایعات مرتبط با اخبار واگذاری خودرویی‌ها و حرف و حدیث‌هایی مبنی‌بر نرخ‌های غیرمنطقی بار دیگر احتیاط و تردید را در میان سهامداران تشدید کرد. حرکت بر ریل تردید و نگرانی همان‌طور که مشاهده کردیم به داد‌و‌ستدهای این هفته تالارهای شیشه‌ای نیز کشیده شد. فضای توام با ترس و بدبینی ایجاد‌شده در میان سهامداران در حالی است که سرمایه‌گذاران به‌طور کامل تراژدی مرداد۹۹ را فراموش نکرده‌اند. برخی التهابات که به واسطه تشدید ابهامات در مسائل سیاسی و بین‌المللی کشور نیز به‌وجود آمده، فضای کم‌رمق معاملاتی را طولانی‌تر کرده، به‌طوری که بخش چشمگیری از حقیقی‌های بازار قید خرید را زدند، با این‌حال از آنجا که ذهنیت اکثر سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران بر مدار صعودی انتظارت تورمی می‌‌‌‌‌‌‌‌‌چرخد به‌نظر می‌رسد وضعیت کنونی دوام زیادی نداشته باشد، اما این موضوع باعث نمی‌شود خریداران و فروشندگان جانب احتیاط را فراموش کنند، از این‌رو با حساسیت بیشتری معاملات خود را دنبال می‌کنند تا نسبت به دارایی‌های ریالی خود ضرر و زیان کمتری را متحمل شوند. این موضوع در کوتاه‌مدت و بلندمدت، نمود متفاوت‌تری خواهد داشت.

از سویی تغییر و تحولات قیمت نفت بر محصولات مرتبط با این بخش سرانجام می‌تواند مرزهای روانی موجود را پشت‌سر بگذارد و اثرگذاری‌های لازم را بر بازار داخلی نمایان کند. تحقق این مهم شاید در کوتاه‌مدت تا حدودی قابل‌دسترس نباشد اما در بلندمدت اثرپذیری مثبتی از خود نشان خواهد داد، اما ترسیم وضعیت بازار در کوتاه‌مدت تا حدودی سخت است. با نگاهی به ‌عملکرد شرکت‌ها از منظر تکنیکال برخی صنایع توان عبور از محدوده‌های مقاومتی را ممکن است نداشته باشند و در منگنه شرایط سخت موجود قرار بگیرند. این شرایط با توجه به افزایش انتظارات تورمی و روند رو به رشد قیمت‌ها در بازارهای جهانی به‌نظر می‌رسد موقتی عمل کند. در بورس تهران شرکت‌های گازی، نفتی، فولادی، پتروشیمی و پالایشی در ادامه راه می‌توانند تغییرات مثبتی را در مسیر حرکتی شاخص به‌وجود آورند.

بازارسرمایه در دو سال گذشته نشان داده نسبت به سایر بازارهای دارایی، اثرپذیری بیشتری نسبت به رخدادهای داخلی و خارجی دارد. رخ‌ دادن برخی اتفاقات سیاسی و تنش‌های پیش‌آمده در دو هفته قبل در به ‌وجود آمدن وضعیت فعلی بازارسهام نقش تعیین‌کننده‌ای ایفا کرده است. بدبینی‌های جدید نسبت به آینده احیای برجام و ابهامات در روند قیمت ارز نیز منابع بازار را به ‌سوی صندوق‌های دارایی همچون صندوق‌های طلا کشانده است. در دو هفته اخیر بازار نشان داد به‌رغم ارزندگی‌های قیمتی از تب‌وتاب خرید افتاده و درحال‌حاضر غیر از افزایش انتظارات تورمی، برای خروج از فاز رکودی محرک قوی و جدی وجود ندارد. اگر در این مقطع از ترس بازار یادکنیم، به ‌نظر می‌رسد خروج از آن نیازمند محرک‌هایی جدی و پرقدرت باشد.

متغیرهایی که تاکنون نتوانسته‌اند اثرگذاری لازم برای عبور از سطح روانی ۶/ ۱‌میلیون واحد را از خود نشان دهند. در شرایطی که بازار با توقف معاملات داغ دست‌و‌پنجه نرم می‌کند، خودداری سهامداران از انجام خرید‌و‌فروش‌های هیجانی می‌تواند بر سرعت بازار نسبت به بازگشت به مدار تعادلی بیفزاید. در چنین مواقعی سهامداران خرد با تصمیمات غیرمنطقی که برای داد‌و‌ستدهای خود اتخاذ می‌کنند هیجان منفی و کاذب را به سطح عمومی بازار منتقل و فشار بیشتری برای فروش وارد می‌کنند. در این میان عامل تغییرات قیمتی در بازار ارز و تشدید انتظارات تورمی ناشی از افزایش قیمت کالاهای اساسی و انتظار از انتشار اخبار مثبت برای احیای برجام می‌تواند به تغییرات مثبت در بازار سهام و افزایش ارتفاع مجدد شاخص‌کل بورس در روزهای آینده منجر شود.

احتمال رکود بلندمدت در بازار سرمایه/ بورس برای رشد نیاز به محرک قوی دارد

به گزارش خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس، بازار سرمایه باز هم بر مدار نزول قرار گرفت و از ابتدای هفته جاری با افت در شاخص‌ها، خروج سرمایه حقیقی از بازار سرمایه نیز شدت گرفته است.

کارشناسان اقتصادی معتقدند، شاخص بورس تهران کماکان در محدوده‌ 30 واحدی RSI قرار دارد که به طور استاندارد این محدوده نشان از هیجان فروش برای کالا یا شاخص و نماد مورد بررسی است.

بیشتر بخوانید: اخبار روز خبربان

شاخص چند وقتی است که در این محدوده در حال نوسان است و از منظر تکنیکالی در این ناحیه با یک واگرایی در کف روبه ‌رو است که این واگرایی چندان ایده آل نیست و باید دید این واگرایی در نهایت منجر به صعود بورس خواهد شد یا خیر.

برخی دیگر از تحلیلگران تکنیکالیست‌ معتقد هستند که نمودار RSI می‌تواند به عنوان یک آینه‌ای از واقعیت باشد؛ با رسم خط روند برای این اندیکاتور وجود یک روند نزولی اثبات می‌شود و شکست این خط روند نزولی، این امکان را ایجاد می‌کند که شاخص بتواند به مسیر صعودی وارد شده و در این روند ادامه مسیر دهد.

* احتمال رکود بلندمدت در بازار سرمایه وجود دارد

در این‌باره، رضا گلستانی، کارشناس بازار سرمایه در گفت‌‌وگو با خبرنگار اقتصادی خبرگزاری فارس،‌ اظهار داشت: شاخص توان عبور از مقاومت فعلی را ندارد. سهامداران نیز تصمیمی برای ورود پول به بازار سهام ندارند و همین مساله موجب عمیق‌تر شدن رکود در بازار سرمایه شده است.

وی ادامه داد: با وجود تورم در اقتصاد کلان، قدرت خرید مصرف کننده به قدری کاهش داشته که تورم هم نمی ‌تواند عامل رشددهنده بازار سرمایه باشد. در این شرایط بازار سهام برای رقم زدن اتفاقات خوب به محرک قوی نیاز دارد، حتی احتمال رکود بلندمدت نیز برای بازار سرمایه وجود دارد.

این کارشناس بازار سرمایه تاکید کرد: به نظر می‌رسد در این شرایط کمتر سرمایه‌گذاری تمایلی برای ورود به بازار سهام داشته باشد، زیرا بازار از جهت بین‌المللی و داخلی پرریسک است، مسیر نقدینگی خروجی از بازار سرمایه مشخص نیست و تمام بازار‌های موازی می‌‌توانند میزبان این نقدینگی باشند.

* افت شاخص های عملکردی بورس

در پایان معاملات روز یکشنبه، شاخص کل بورس نسبت به روز کاری قبل 6 هزار و 611 واحد ریزش کرد و به رقم یک میلیون و 311 هزار و 281 واحد رسید. بازدهی این شاخص منفی 5 دهم درصد بوده است.

شاخص کل هموزن نیز با افت 3 هزار و 32 واحدی در سطح 376 هزار و 538 واحدی ایستاد. بازدهی این شاخص نیز منفی 8 دهم درصد بوده است. همچنین شاخص کل فرابورس، 117 واحد پائین آمد و در سطح 17 هزار و 838 واحد قرار گرفت.

* رشد ارزش معاملات خرد در بازار سهام

امروز ارزش کل معاملات بازار سهام به رقم 10 هزار و 361 میلیارد تومان کاهش یافت. ارزش معاملات اوراق بدهی در بازار ثانویه سه هزار و 941 میلیارد تومان بود که 38 درصد از ارزش کل معاملات بازار سرمایه را تشکیل می‌دهد.

ارزش معاملات خرد سهام با افزایش 7 درصدی نسبت به روز کاری قبل به رقم 2 هزار و 85 میلیارد تومان رسید. سهم این معاملات از کل معاملات بورس 20 درصد بوده است.

* تداوم خروج پول حقیقی از بورس

امروز ارزش خالص تغییر مالکیت حقوقی به حقیقی بازار برای یازدهمین روز متوالی منفی شد و 423 میلیارد تومان پول حقیقی از بورس خارج شد که رشد 57 درصدی نسبت به روز گذشته داشته است.

در معاملات روز یکشنبه بیشترین خروج پول حقیقی به سهام شپنا (شرکت پالایش نفت اصفهان)، وبملت (بانک ملت) و بپاس (شرکت بیمه پاسارگاد) اختصاص داشت و نمادهای شبهرن (نفت‌ بهران‌)، غشهد (شهد ایران) و کمرجان (بازرگانی و تولیدی مرجان کار) بیشترین ورود پول حقیقی را داشتند.

* رشد ارزش صف های فروش بازار سهام

در جریان معاملات امروز، 24 درصد نمادها با رشد قیمت و 76 درصد سهم ها با کاهش قیمت روبرو شدند. در پایان معاملات روز یکشنبه، 44 نماد صف خرید داشتند و 87 نماد با صف فروش مواجه در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت بودند.

مجموع ارزش صف‌های خرید با افت 12 درصدی به 142 میلیارد تومان رسید و مجموع ارزش صف‌های فروش 101 درصد افزایش یافت و 257 میلیارد تومان بود.

در پایان معاملات نماد گدنا (شرکت تهیه و توزیع غذای دنا آفرین فدک)، فمراد (شرکت آلومراد) و غدشت (شرکت دشت مرغاب) بیشترین صف خرید را داشتند.

بیشترین صف فروش بازار در پایان معاملات به نماد ولشرق (لیزینگ ایران و شرق)، حپترو (حمل و نقل پتروشیمی) و وآذر (سرمایه ‌گذاری ‌توسعه ‌آذربایجان)‌ تعلق داشت.

بهترین سهام برای خرید بلند مدت در مهر 1401 | سهام بنیادی و درحال رشد

این روزها به هر طرف بورس که سرتان را بچرخانید، خبر های جدید و جان گرفتن بازار را مشاهده می‌کنید؛ از گروه فرآورده‌های نفتی و شپنای آن گرفته تا خودرو و سایر سهام شرکت‌ها، همگی بعد از اتفاقات تلخ سال های گذشته دوباره پتانسیل رشد و سود دهی را دارند! قصد من از نوشتن این مطلب این است که بگویم شاید نتوانیم اتفاقات گذشته و ضرر های سال های اخیر بورس را فراموش کنیم؛ اما حداقل می‌توانیم کاری کنیم با معاملات و تصمیمات بهتر، بخشی از ضررهای خود را جبران کنیم. جهت آشنایی با بهترین سهام برای خرید بلند مدت در شهریور 1401، این مقاله در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت را از دست ندهید.

در این مقاله لیستی از بهترین سهام برای خرید بلند مدت در 1401 معرفی شده که صرفا نتیجه بررسی تحلیلگران تیم تحلیلی سایت نظارت است. توصیه می‌شود پیش از تصمیم به خرید، حتما بررسی‌های جامع‌تری به عمل آورید.

نگاهی به تحلیل تکنیکال شاخص کل

از پایین حمایت داینامیک با خط سبز رنگ مشخص شده و از بالا مقاومت داینامیک با خط قرمز. درحال حاضر بازار بصورت کلی رنج است.

تاریخ بروزرسانی تحلیل شاخص کل شهریور 1401

لیست سهم های بلند مدت برای سرمایه گذاری در 1401

پیش از خرید سهام با دیدگاه بلند مدت باید به دقت در مورد آن در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت شرکت، آینده صنعت حوزه فعالیتش، سابقه فعالیت‌های آن شرکت و سایر مسائل بنیادی آن تحقیق و بررسی به عمل آورید. سرمایه گذاری شما باید کاملا آگاهانه صورت گیرد که خدایی ناکرده منجر به پشیمانی نگردد. سرمایه گذاری در سهام بنیادی بلند مدت استرس و پیگیری مداوم نمی‌خواهد اما مستلزم صبوری بسیار است که این نیز کار آسانی نیست!

در ادامه، لیستی از بهترین سهام برای خرید بلند مدت در 1401 به صورت سهام پیشنهادی آورده شده است:

البته که تعداد بیشتری هم وجود دارد و این لیست مجموع سهم هایی است که بنا بر رصد تیم تحلیلی نظارت، جهت سرمایه گذاری بلند مدت مناسب هستند.

تحلیل سهم های آینده دار بورس 1401

در مسیر سرمایه گذاری بلند مدت در بازار بورس، گاهی ممکن است ریزش‌ها و منفی‌های پی در پی موجب نگرانی شما شود اما فقط باید صبر کرد و از اخبار و اطلاعات غفلت نکنید. اما سهام کدام شرکت‌ها بنیادی محسوب شده و ارزش خرید با دیدگاه بلند مدت را دارند؟ در پاسخ باید گفت شرکت‌هایی که:

• خدمات یا محصولی جدید ارائه بدهند.
• صنعت حوزه فعالیتشان قابلیت رشد و پیشرفت را داشته باشد.
• از حجم معاملات خوبی برخوردار باشند.
• سود سالانه آن‌ها رشد داشته باشد.
• سهامداران حقوقی از آن حمایت کنند.

در ادامه، 4 سهم بنیادی بلند مدت از لیست فوق را به لحاظ بنیادی و تکنیکال مورد بررسی قرار داده‌ایم.

1- تحلیل و بررسی سهام دجابر

نظر تحلیلگر: قیمت سهام دجابر با موفقیت مقاومت داینامیک را شکسته و در چند روز اخیر درحال تکمیل پولبک به سطح شکسته شده است. حال انتظار داریم که قیمت باتوجه به شرایط بازار و وضعیت خوب بنیادی از محدوده قیمت 1080 حمایت شود. سهام شرکت دجابر؛ ۱۲۶ درصد رشد فروش کل و ۲۰۸ درصد رشد مقدار فروش نسبت به فصل گذشته داشته.اگر قصد خرید این سهام را دارید بهترین محدوده برای ورود و خروج به شرح زیر میباشد:

محدوده مناسب خرید: 1050 تومان

تاریخ بروزرسانی تحلیل نماد دجابر : شهریور 1401

2- سهام کپشیر - پشم شیشه ایران

نظر تحلیلگر: شرکت پشم شیشه ایران از لحاظ بنیادی هرسال طبق گزارشات سودده بوده، بنابراین یکی از گزینه های مناسب برای سرمایه گذاری بلند مدت، همین سهام کپشیر است.

از لحاظ بنیادی که همیشه سودده بوده خوشبختانه و از لحاظ تکنیکالی هم محدوده های زیر میتونه برای خرید مناسب باشه:

محدوده مناسب خرید: 1250 تومان

3- سهام چکاوه - صنایع کاغذ سازی کاوه

سهام چکاوه در حال حاضر نزدیک حمایت استاتیک است، قیمت 1050 تومان برای چکاوه مهم و چنانچه بتواند با قدرت از این قیمت عبور کند می‌توان انتظار رشد بیشتر را برای این سهم داشت.

تاریخ بروزرسانی تحلیل #چکاوه : شهریور1401

4.سهام شلعاب | شرکت لعابیران

شرکت شلعاب براساس داده‌های بنیادی درسال 1400 و 1401 رشد سودآوری بسیار خوبی را ثبت کرده. از لحاظ تکنیکالی نیز در محدوده مناسبی قراردارد. محدوده مناسب خرید بلند مدت 420 تا 440 تومان میباشد.

تاریخ بروزرسانی تحلیل شلعاب : شهریور 1401

پیش بینی بورس در سال 1401

پیش بینی بازارهای مالی کار بسیار سخت و دشواری است و همه ما شاهد این مسئله بودیم که گاهی حرفه‌ای‌ها هم پیش بینی‌هایشان درست از آب درنمی‌آید! و این کاملا طبیعی‌است چون قیمت‌ها و رشد و رکود صنایع تحت تاثیر عوامل بیشماری است که هیچ کدام تحت کنترل ما نیستند. سامان کریمی شاد، کارشناس بازارهای مالی شاخص دو میلیونی بورس تا پایان سال 1401 را پیش بینی کرده و به احیای بازار بورس خوش‌بین است.

سهم های بنیادی بلند مدت

تجربه نشان داده تنها سهم هایی که در هر حال دین خود را به سهامدارانشان ادا می‌کنند و آن‌ها را از کسب سود بی بهره نمی‌گذارند، سهم های بنیادی هستند، که با دیدگاه بلند مدت خریداری می‌شوند. بورس یک بازار پر از نوسان است که سهام شرکت‌ها در آن ممکن است بنا به هر دلیلی دچار افت قیمت شوند. چنانچه، ما با دید کوتاه مدت به سهمی ورود کنیم، مجبوریم با اولین ریزش هرچه سریع‌تر سهام خود را فروخته و از آن خارج شویم. این امر نه به نفع سهامداران است و نه به نفع بازار سرمایه!

تصور کنید، با هر کاهش قیمت و ارزش، شاهد خروج سرمایه از بازار باشیم! در این صورت چطور فرصت رشد برای سهام شرکت‌ها فراهم خواهد شد؟! اگر اهل نوسان‌گیری و استرس فراوان نیستید، حتما به سراغ سهم های بنیادی با هدف سرمایه گذاری بلند مدت بروید. سهام بلند مدت ، اغلب ارزش ذاتی بالایی دارند و ممکن است زمان ببرد تا به ارزش ذاتی و واقعی خود دست یابند. در نوسانات بازار بورس، معمولا سهم هایی که از بنیاد ضعیف‌تر و ارزش ذاتی کمتری برخوردار هستند، راحت‌تر تحت تاثیر افت و خیزهای بازار قرار گرفته و سهامداران خود را ناامید می‌کنند.

بزرگترین مزیت سرمایه گذاری در سهام بنیادی بلند مدت حذف هزینه‌های مداوم بابت کارمزد معاملات، مالیات و. است. اگر اهل نوسان گیری و معاملات پیاپی هستید، همین هزینه‌ها را محاسبه کنید، می‌بینید که رقم قابل توجهی خواهد شد.

کدام نماد ها بیشترین ریزش را داشته اند؟

حتما تا به حال شنیده‌اید که می‌گویند فلان سهم خشک شده یا در کف قیمت خود قرار دارد؛ اما اصطلاح خشک شدن یا کف بودن سهام به چه معنی است؟ سهم هایی که برای مدتی نسبتا طولانی در یک رنج قیمتی خاص درجا می‌زنند، اصطلاحا خشک نامیده می‌شوند. در شرایطی که بازار وضعیت متعادلی دارد، ورود به یک سهمی که خشک شده می‌تواند مناسب باشد. در چنین موقعیتی پیشنهاد می‌شود همراه با پول هوشمند، به سهم ورود کرده، منتظر بمانید، سود کسب کنید و همراه با خروج پول هوشمند از سهم خارج شوید. شرط کسب سود در چنین سهامی، صبوری است!

چطور سهم خشک پیدا کنیم؟ برای پیدا کردن کف ترین سهام بورس در جستجوی نمادی باشید که در 1 الی 3 ماه اخیر، روند رو به بالایی نداشته است. با استفاده از فیلتر سهام خشک شده، می‌توان این سهم ها را پیدا کرد. همچنین، می‌توانید به دنبال سهامی باشید که در 3 ماه گذشته نهایتا 10 درصد رشد کرده باشد. چنین سهامی را در واچ‌لیست خود قرار داده و هنگامی که سهم تقریبا 10% بالاتر از کف قیمت در حال معامله بود، به آن ورود کنید؛ تا حدود 50% افزایش قیمت در آن بمانید و سپس از آن خارج شوید.

در ادامه، لیستی از شرکت‌هایی که در کف ترین قیمت دوره یکسال اخیر خود در حال معامله هستند را آورده‌ایم. برای هریک از این نمادها اختلاف ریالی و درصدی از سقف تاریخی یک ساله آن‌ها نیز محاسبه شده است.

بروزرسانی شده در اردیبهشت 1401

بورس همچنان پتانسیل سرمایه گذاری دارد. اگر در پرتفوی خود سهامی با بنیاد قوی دارید ولی در حال حاضر در زیان هستید، دید خود را به سرمایه گذاریتان بلند مدت قرار داده و صبور باشید. در آینده این مطلب را بروز رسانی می‌کنیم و سهم های بنیادی بیشتری را همراه با تحلیل و نمودارشان در اختیار شما قرار خواهیم داد.

مشتاقیم تجربه‌های خود را از سرمایه گذاری در بورس با ما به اشتراک بگذارید تا ما نیز از تجربیات شما بهره‌مند شویم.

سوالات متداول

4 سهم برتر برای خرید در مهر 1401 کدامند؟

این که چه سهمی در مهر 1401 جهت سرمایه گذاری مناسب است، تا حد زیادی بستگی به نوع نگاه شما به سرمایه گذاری دارد؛ اما اگر دید بلند مدت دارید داخل مقاله 4 سهم بنیادی مناسب برای خرید بلند مدت را معرفی کرده ایم.

سهم های بنیادی بلند مدت کدامند؟

سهام شرکت های بورسی که ارزش ذاتی بالایی دارند ولی هنوز به اندازه ارزش واقعی خود، رشد نکرده‌اند و از نظر بنیادی قوی و مستعد رشد هستند جهت سرمایه گذاری بلند مدت مناسب هستند که ما در این مطلب به چند مورد اشاره کرده‌ایم.

کارگزاری هوشمند رابین

کارگزاری فارابی

این مقاله به کوشش الهه سلوکی و دیگر اعضای تیم نظارت تولید شده است. تک‌تک ما امیدواریم که با تلاش خود، تاثیری هر چند کوچک در بهبود کیفیت وب فارسی داشته باشیم.

بورس در قله ۱۹ ماهه

دنیای‌اقتصاد : ادامه موج سوم صعودی که از اوایل بهمن سال گذشته آغاز شده بود، ۸۹/ ۰درصد دیگر افزایش ارتفاع داد تا ضمن عبور از سقف۱۴۰۰، خود را به سطوح ثبت شده در مهر۹۹ برساند. با افزایش ارتفاع شاخص کل در روز گذشته، فاصله این نماگر از کف اخیر به بیش از ۳۰درصد رسید. به این ترتیب دومین هدف بورسی‌ها در موج سوم رونق نیز محقق شد و حالا سرمایه‌گذاران در انتظار عبور دماسنج اصلی تالار شیشه‌ای از مقاومت ۶/ ۱میلیون واحدی هستند.

بورس تهران به حرکت در مسیر صعودی ادامه داد و روز شنبه با ثبت رشد 89/ 0درصد توانست ضمن عبور از سقف ثبت‌شده در سال‌1400 به بالاترین سطح از مهر99 دست یابد. با ثبت افزایش ارتفاع شاخص‌کل در روز گذشته، فاصله این نماگر از کف اخیر تجربه‌شده در 5 بهمن‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ماه سال‌گذشته به بیش از 30‌درصد رسید. به این ترتیب دومین هدف بورسی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها در موج سوم «شاخص‌کل» نیز محقق شد و حالا سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران در انتظار عبور دماسنج اصلی تالار شیشه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای از مقاومت 6/ 1‌میلیون واحدی هستند. همزمان با این روند رو به رشد، روز شنبه ارزش معاملات خرد سهام در بورس تهران نیز از 5هزار میلیارد‌تومان فراتر رفت تا دومین روز پررونق تالار شیشه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای در سال‌جاری رقم بخورد.

شاخص‌کل در قله 19‌ماهه

ششم شهریورماه سال‌گذشته بود که شاخص‌کل بورس تهران در آخرین روز از موج دوم صعودی تجربه شده از ابتدای ریزش 99، در سطح یک‌میلیون و 575‌هزار واحد به معاملات روزانه خود پایان داده بود. این نماگر پس از آن روندی نزولی را در پیش گرفت که تا پنجمین روز از بهمن‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ماه آن سال ‌ادامه داشت. روز شنبه اما این نماگر ضمن عبور از قیمت پایانی ثبت‌شده در سال‌1400، به بالاترین سطح از 22 مهر 99 دست یافت. با این کارنامه ضمن قرارگیری شاخص‌کل سهام در قله 19ماهه، فاصله این نماگر از کف اخیر ثبت‌شده در 5 بهمن سال‌گذشته، از 30‌درصد فراتر رفت تا سومین موج رونق تالار شیشه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای در دو سال‌اخیر همچنان تداوم یابد و سهامداران نسبت به فتح ابرکانال‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های بالاتر امیدوار شوند. این دومین هدف شاخص‌کل بورس تهران در موج صعودی اخیر است. در نخستین هدف، این نماگر توانست ابرکانال 5/ 1‌میلیون واحد که به مقاومتی سخت پیش‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌روی بورس‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌بازان تبدیل شده بود را فتح کند و حالا با رسیدن به سقف 1400، دومین هدف صعود سوم شاخص‌کل بورس تهران نیز محقق شد و باید دید آیا این نماگر می‌تواند به سومین هدف خود یعنی مقاومت 6/ 1میلیون واحد نیز دست یابد؟

دومین روز پرارزش بورس 1401

همزمان با دستیابی شاخص‌کل بورس تهران به سطوح تجربه شده در مهر سال‌99، ارزش معاملات خرد سهام نیز در این بازار افزایش یافت و با عبور از محدوده 5500 میلیارد‌تومان، دومین روز پررونق بورس در سال‌جاری را با ارزش دادوستدهای بیش از 5‌هزار میلیارد‌تومان در اختیار گرفت. در مجموع بازار سهام شامل بورس، فرابورس و بازار پایه نیز ارزش سهام دادوستد شده از 7700 میلیارد‌تومان فراتر رفت که از 10 مهر سال‌گذشته نظیری برای آن نمی‌توان یافت.

سکه شانس سهام ریالی

همان‌طور که در روزهای پایانی هفته گذشته نیز مشاهده شد، تغییر سیاست‌های اقتصادی درخصوص نحوه تخصیص دلار 4200‌تومانی به کالاهای اساسی و افزایش نرخ‌های رقم‌خورده برای محصولاتی که در چهار گروه مرغ، تخم‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌مرغ، روغن و لبنیات جای می‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گیرند، سبب شده تا شرکت‌های تولیدکننده کالاهای مزبور در کانون توجه سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران بورسی قرار گیرند. این وضعیت روز گذشته نیز ادامه یافت تا زیرمجموعه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های گروه زراعت، در صدر صنایع پربازده روز شنبه بورس تهران جای گیرند. شرکت‌های زیرمجموعه این گروه که عموما در زمره تولیدکنندگان مرغ و تخم‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌مرغ جای می‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گیرند، طولانی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ترین صفوف خرید بورس شنبه را نیز به خود اختصاص دادند.

رویگردانی بورسی از خودرویی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها

خودروسازان برخلاف روند هفته‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های اخیر، با فشار فروش حداکثری روانه صف‌فروش شدند و در زمره نمادهای با بیشترین تاثیر منفی بر شاخص‌کل بورس تهران جای گرفتند تا شاخص این صنعت، بیشترین افت روزانه در یک‌ماه گذشته را تجربه کند. به‌نظر می‌رسد به‌جز موانع تکنیکالی بر سر راه برخی سهام خودرویی لیدر، نرسیدن اخبار جدید و موثق از واگذاری سهام تودلی خودروسازان و البته جدی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌تر شدن آزادسازی واردات خودرو سبب‌شده تا موج‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌سواری در سهام زیرمجموعه این گروه تا حدودی از تب در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت و تاب بیفتد.

سیگنال سبز فردوسی

روز شنبه هر چند فضای بازار ارز تهران به دلیل اخبار جدید برجامی و امید به از سرگیری مذاکرات هسته‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای کاهشی بود اما اسکناس آمریکایی کانال 30‌هزار‌تومان را همچنان حفظ کرد و در سامانه نیما نیز شاهد ورود نرخ دلار به کانال 25‌هزار‌تومان بودیم. دو سیگنالی که به گفته کارشناسان، حتی در صورت افت قیمت جهانی کالاهای پایه، می‌توانند به افزایش جذابیت سهام گروه‌های کامودیتی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌محور بورس تهران برای سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران کمک برسانند.

تورم؛ ریسک یا فرصت؟

بررسی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها نشان می‌دهد اتفاقا درخشان‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ترین عملکردهای ثبت‌شده در بورس‌های پیشرفته دنیا در زمانی رخ داده که تورم کاهشی بوده است و بالعکس هر سیگنالی از افزایش نرخ تورم به سقوط دسته‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌جمعی قیمت‌ها در این بازارها انجامیده است. به‌عنوان نمونه اواخر آبان‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌1400 بود که شاهد هراس بورس‌های جهانی از افزایش 3/ 0‌درصدی تورم در ۱۹ کشور عضو منطقه یورو در ۱۲‌ماه منتهی به اکتبر بودیم. شرایطی که سبب ریزش دسته‌جمعی بورس‌های جهانی شد. در وال‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌استریت همه

شاخص‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها ریزشی بودند. شاخص «داوجونز اینداستریال اوریج» نیز با ریزش حدود ۶/ ۰‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌درصدی مواجه شد. شاخص «اس‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌اندپی ۵۰۰» ۳/ ۰درصد افت کرد. دیگر شاخص مهم بورسی آمریکا یعنی «نزدک کامپوزیت» ۳/ ۰‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌درصد عقب نشست. در بورس‌های اروپایی نیز شاخص «فوتسی ۱۰۰» بورس لندن با ۵/ ۰درصد کاهش نسبت به‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌روز قبل مواجه شد. بورس‌های آسیایی نیز به افزایش تورم واکنش منفی نشان دادند و شاخص «نیک‌کی ۲۲۵» بورس توکیو ژاپن ۴/ ۰درصد و شاخص «هانگ سنگ» بورس هنگ‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌کنگ ۲۵/ ۰درصد

عقب‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌نشینی کردند این اتفاق در هفته‌های اخیر نیز مجددا تجربه شد؛ چرا‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌که همه می‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌دانند رشد تورم موجب بی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ثباتی اقتصادی، از کار افتادن بخش واقعی اقتصاد و تردید سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاری می‌شود و این به‌معنای کاهش رشد بخش واقعی بنگاه‌های اقتصادی است. بررسی رفتار 30 ساله بورسی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها اما نشان می‌دهد در هر زمانی که شاهد افزایش تورم بودیم، پس از یک وقفه کوتاه، نماگرهای بورسی نیز رو به صعود گذاشته‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌اند. از این منظر می‌توان میان رشد تورم و صعود سهام در ایران رابطه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای مستقیم در نظر گرفت. البته باید توجه داشت ریسک بالای نگهداری پول در دوره‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های تورمی است که سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها را روانه چنین بازار پرریسکی می‌کند و همزمان رشد نرخ دلار، بورس‌کالایی تهران را با رشد دماسنج‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های اصلی خود همراه می‌کند. این رشد اما همواره رشدی موقتی بوده که با کوچک‌ترین تلنگری مسیری عکس را برمی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گزیند. همانند اتفاقاتی که در دو سال‌گذشته بسیاری از سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران را نقره‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌داغ کرد. موضوعی که در صورت تکرار باید مورد‌توجه سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گذاران قرار گیرد، چراکه رشد ناشی از افزایش تورم، رشدی اسمی و ناشی از افزایش نرخ‌ها بوده و نمی‌تواند پایدار بماند.

بازگشت خریداران حقیقی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌

در روزی که شاخص‌کل بورس تهران با رشد 89/ 0‌درصدی همراه شد، تالار شیشه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ای شاهد بازگشت سهامداران خرد به زمین خرید سهام بود. در این روز سهامی به ارزش 61 میلیارد‌تومان از پرتفوی حقوقی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها به سبد سهام حقیقی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها افزوده شد. در این میان از 39 صنعت فعال بورسی، 17 گروه شاهد ورود سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های حقیقی به زیرمجموعه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های خود بودند. در صدر این صنایع اما پتروشیمی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها جای گرفتند که روز شنبه میزبان 54‌میلیارد و 876‌میلیون ‌تومان سرمایه حقیقی بودند، پس از آن دارویی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها با خالص ورود 52‌میلیارد و 798‌میلیون ‌تومانی سرمایه‌های خرد همراه شدند. سیمان دیگر صنعتی بود که روز شنبه در لیست خرید حقیقی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها جای گرفت و شاهد جابه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌جایی سهامی به ارزش 42‌میلیارد و 313‌میلیون ‌تومان در مسیر حقوقی به حقیقی بود. در گروه زراعت و محصولات غذایی نیز با توجه به افزایش نرخ‌های اخیر، در مجموع با خالص خرید 44 میلیارد‌تومانی حقیقی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها در جریان دادوستدهای روز شنبه همراه شدند. در آنسوی بازار اما 22 صنعت شاهد خروج سرمایه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های خرد بودند. در صدر این صنایع خودروسازان قرار داشتند که جابه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌جایی سهامی به ارزش 58‌میلیارد و 287‌میلیون ‌تومان در مسیر حقیقی به حقوقی را نظاره‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گر بودند. بانکی‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌ها نیز در روندی مشابه شاهد خالص خروج 28‌میلیارد و 598‌میلیون ‌تومانی سهامداران خرد در زیرمجموعه‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌های خود در انتظار عبور شاخص از یک مقاومت سخت بودند.

بورس شنبه از دریچه آمار

در روزی که شاخص‌کل بورس تهران با افزایش 89/ 0‌درصدی همراه شد، از 328 نماد معامله‌شده، قیمت پایانی 225 سهم (69 درصد) مثبت بود و در مقابل 96 سهم (29 درصد) در سطوح منفی دادوستد شدند. در این بازار 98 نماد (30 درصد) صف خریدی به ارزش 775 میلیارد‌تومان تشکیل دادند اما در مقابل شاهد شکل‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گیری صف‌فروش در 11 نماد بورسی (3 درصد) به ارزش 334میلیارد‌تومان بودیم. در این روز سهامداران حقیقی نیز با بازگشت به زمین خرید سهام، خالص ورود 61 میلیارد‌تومان را رقم زدند.

در فرابورس ایران اما در روزی که آیفکس رشد 84/ 0‌درصدی را ثبت کرد، 143 نماد معامله شدند که در این میان قیمت 102 سهم (71 درصد) مثبت و 39 سهم (27 درصد) منفی بود. در این بازار 52 نماد (36 درصد) صف خریدی به ارزش 310 میلیارد‌تومان تشکیل دادند و در مقابل شاهد شکل‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌‌گیری صف‌فروش در یک نماد فرابورسی (کمتر از یک درصد) به ارزش 444‌میلیون‌تومان بودیم. بازار پایه نیز روز چهارشنبه میزبان دادوستد 154 نماد بود. در این میان 98 سهم (64درصد) مثبت ماندند و در مقابل شاهد 53سهم (34درصد) در محدوده منفی بودیم. در این بازار نیز 71نماد (46درصد) صف خریدی به ارزش 154 میلیارد‌تومان شکل دادند و صف‌فروش در این بازار به 21نماد (14درصد) با ارزشی بالغ 2میلیارد‌تومان اختصاص پیدا کرد.

صعود آرام بورس در بهار ۹۶

در حالی حدود دو ماه از سال 1396 می‌گذرد که بررسی روند تغییرات شاخص در بازار سرمایه، حکایت از گذشت روزهای آرام و تقریبا کم‌نوسان بازار دارد.

به گزارش خبرگزاری خبرآنلاین، تغییر و تحولات بازار سرمایه نشان می‌دهد که در مدت دو ماه بهار امسال، شاخص کل بورس تهران 3 هزار و 114 واحد افزایش یافته است. این در شرایطی است که نمودار رشد شاخص، از افزایش آرام آن در این بازه 59 روزه حکایت دارد.

بورس تهران سال 1395 را با شاخص 77 هزار و 230 واحد به پایان رساند و حالا وارد کانال 80 هزار واحد شده و روی رقم 80 هزار و 344 واحد ایستاده است. این نشان از رشد 4 درصدی شاخص دارد.

در نتیجه آخرین معاملات بورس تهران، حجم معاملات به 927 میلیون سهم و ارزش معاملات به 182 هزار و 551 میلیون تومان رسید. شاخص‌های بازار اول و دوم به ترتیب 0.16 و 0.46 درصد رشد کردند. شاخص کل هم‌وزن نیز دیروز با رشد 23 واحدی (معادل 0.13 درصد) مواجه شد. به این ترتیب، نمادهای پالایش نفت بندرعباس، پتروشیمی خلیج‌فارس، خدمات انفورماتیک، ارتباطات سیار ایران و سایپا، با بیشترین تاثیر مثبت بر شاخص کل، رشد این متغیر را رقم زدند. این در حالی بود که فولاد مبارکه اصفهان و گسترش نفت و گاز پارسیان مانع از رشد بیشتر این نماگر شدند. در عین حال، در بازار بدهی که اوراق مشارکت، گواهی سپرده و صکوک معامله می‌شود، تعداد 9 هزار برگه اوراق مشارکت به ارزش کل بیش از 900 میلیون تومان معامله شد.

برخی تحلیلگران بازار سرمایه معتقدند رشدهای اخیر بازار که از ابتدای سال آغاز شده، مبنای بنیادین چندانی نداشته است، اگرچه در ابتدای سال با توجه به قرارگیری قیمت‌های جهانی در سطوح بالا و ریزش قیمت‌های سهام در انتهای سال گذشته، رشد نسبی بازار مورد ‌انتظار بود. تنها دلیل محتملی که بورس تهران را در مسیری صعودی قرار داد، ورود نقدینگی جدید به بازار سهام بود.

البته بکی از عوامل رشد بازار سرمایه را نزدیک شدن به فصل مجامع عنوان می کنند. در واقع برخی فعالان بازار برای دریافت سودهای نقدی و برخی دیگر به منظور استفاده از افت قیمت‌های تئوریک سهم‌ها در هفته‌های پیش از برگزاری مجامع، خریدار بالقوه در بازار سهام بودند.

اما رشد آرام و خزنده بازار را در شرایطی شاهد بودیم که کشور به مهم‌ترین‌ اتفاق سیاسی سال یعنی انتخابات ریاست‌جمهوری نزدیک می‌شود.